Как участвовать в ipo

Лучшие брокеры для фондового рынка

Оптимальный выбор для начинающих – Just2Trade и United Traders. Здесь нет завышенных требований по депозиту, а возможности не хуже, чем у топовых компаний.

Just2Trade

Входной порог здесь равен $200, с таким капиталом получаете допуск к зарубежным рынкам. Можно торговать акциями и формировать инвестпортфель. Just2Trade работает с 2006 г., а с 2015 г. начался новый этап в его истории (компанию выкупил Финам). Несмотря на офшорную регистрацию, J2T входит в мой рейтинг надежности брокеров.

Условия работы с брокером:

• Используется единый счет, с которого работа ведется на любой торговой площадке. Есть выход на ММВБ, NYSE, NASDAQ, биржи Европы, Азии.
• Регулируется CySEC, в Европе соответствует MiFID II.

• Комиссия зависит от торговой площадки, полное описание тарифов доступно здесь. Например, для ММВБ за один трейд при обороте до 1 млн. руб. комиссия 0,0354%, но не менее 35 руб. + 0,01% от объема.

• Есть работа на Forex с плечом до 1:500, по фондовому рынку плечи на порядок ниже.
• Используемое ПО – Transaq, ROX, МТ4, CQG.
• Поддерживается маржинальная торговля криптой с плечом до 1:3.
• Инвестиционные возможности – есть ПАММ счета, услуга доверительного управления.
• Масса вариантов пополнения счета. По выводу направления меньше, но все не сводится к банковской карте и счету. Есть даже вывод в криптовалюте. Клиенты банка Финам могут пополнять счет без комиссии в долларах.

Подробный обзор брокера Just2Trade делался ранее. Если дать короткое резюме – то с точки зрения размера депозита это лучший брокер для новичка. С надежностью, несмотря на офшорную регистрацию, проблем не наблюдается.

Открыть счёт для рынка США и валютных пар на just2trade

United Traders

Минимальный стартовый капитал ненамного выше по сравнению с Just2Trade. Брокер стал довольно известным в России после получения награды «Лучший частный инвестор» от Московской биржи.

Условия работы с United Traders:

• Капитал – от $300.
• Регулируется ЦБ РФ, лицензия выдана 18 мая 2016 г. Это облегченный вариант стандартной лицензии, необходим субброкер для торговли акциями и деривативами.
• Есть торговля на американских NYSE, AMEX, NASDAQ, BATS. Совокупное количество доступных активов превышает 10 000.
• Плечо для акций доходит до 1:20, привязано к типу счета.
• На тарифах Начинающий и Дейтрейдер комиссия фиксированная $0,02 и $0,0066 за акцию. Для тарифа Инвестор она составляет 0,05% от оборота.
• Торговать можно через платформу Аврора, поддерживаются PairTrader, Sterling Trader, LaserTrader, Volfix.Net, Fusion. Aurora предоставляется бесплатно за исключением тарифа Дейтрейдер, на нем придется платить $60 в месяц.
• Предлагаются инвестиционные идеи со стартом от $10.

По количеству клиентов в рейтинг лучших брокерских компаний не входит, но на надежность это не влияет. Как и Just2Trade UT подходит для старта на фондовом рынке.

Есть у брокера и особенность – возможность участвовать в IPO, у J2T такой опции нет. Детали этого предложения:

• Специалисты брокера самостоятельно оценивают грядущие IPO, изучают отчетность компаний, выбирают самые перспективные.
• Минимальный входной порог – $5000. Из средств желающих участвовать в IPO и денег самого брокера формируется капитал (несколько миллионов долларов), за него и покупаются акции напрямую у собственников компании.
• Обычно период Lock-up составляет 3 месяца. Покупка происходит непосредственно перед IPO, после 3-месячной заморозки акции продаются.

С United Traders IPO становится доступным обычным инвесторам, требования к капиталу снижаются с нескольких миллионов до $5000.

Зарабатывай на IPO вместе с United Traders

Для удобства сравним J2T и UT по ключевым показателям.

Что касается того, какой брокер лучше для новичка, то на эту роль подходят обе компании. United Traders рекомендую тем, кто помимо торговли на фондовом рынке собирается еще и участвовать в IPO – это один из козырей брокера.

Лучшие российские брокеры

Всего в РФ зарегистрировано более 300 компаний, у которых можно открыть счет и начать торговать на фондовом рынке. Здесь выделю двух брокеров:

• БКС – с огромным отрывом лидирует в рейтинге ММВБ по торговому обороту.
• Тинькофф – находится на втором месте по количеству зарегистрированных клиентов.

Теперь подробнее разберем условия работы у этих брокеров.

БКС

Одна из старейших компаний на российском рынке, основана в 1995 г. По числу зарегистрированных клиентов входит в ТОП5 по статистике ММВБ. Я заношу компанию в ТОП лучших брокеров России.

Условия работы:

Открыть ИИС счёт в брокере БКС

Если составлять рейтинг брокеров фондового рынка, то БКС обязательно должен попадать как минимум в ТОП-3. Серьезных недостатков у компании нет.

Тинькофф

По приросту клиентов компания на первых позициях. После запуска инвестиционного сервиса многие клиенты АО «Тинькофф банк» воспользовались этой возможностью. ММВБ по числу зарегистрированных клиентов ставит брокера на 2 место.

Условия работы:

Открыть счёт в Тинькофф инвестиции

Теперь сравним БКС и Тинькофф в табличной форме.

Основная причина бурного роста Тинькофф Инвестиций – известность в РФ одноименного банка. Недостатка в клиентах нет. Этот вариант больше подойдет для пассивного инвестирования или старта с небольшой суммой. БКС – универсальный вариант, если есть хотя бы 50-70 тыс. руб. и планируете активно торговать, выбирайте БКС.

Что это такое?

Аббревиатура IPO расшифровывается как Initial Public Offering. Простыми словами это означает первое публичное размещение акций на бирже, где их может купить широкий круг инвесторов. В России к IPO относят и другие виды публичного размещения ценных бумаг (например, вторичные).

Для чего компании выводят на биржу? Основная функция старта публичного предложения очевидна: за счет продажи акций компания-эмитент привлекает дополнительные финансы. И из «закрытой» автоматически превращается в «публичную».

На сайте sec.gov можно ознакомиться с детальной информацией об эмитентах с описанием рисков. К слову, до проведения IPO «мировая общественность» может только догадываться, насколько хорошо (или плохо) идут дела у фирмы.

Айпио позволяет компании-эмитенту оптом решить с десяток задач. Забегая вперед, скажу, что выход на биржу подразумевает кучу дорогостоящих и хлопотных процедур. Зачем компании прибегают к ним?

Причины

Компания стремится к публичности по нескольким основным причинам:

Причина
Комментарий
Увеличивается стоимость доли акционеров
Когда руководство фирмы уверено в дальнейших перспективах, выход на IPO более выгоден акционерам, чем продажа фирмы. Стоимость ценных бумаг после начала торгов может возрасти, следовательно, увеличится и цена доли компании каждого акционера
Привлекаются средства на выгодных условиях
Привлекаются большие капиталы, и общая оценка организации повышается. Когда фирма свободно торгует на бирже, она оценивается выше, так как её ценные бумаги может приобрести любой желающий. Ликвидность акций публичных компаний тоже выше, потому что их легко можно продать или приобрести
Появляется инструмент, чтобы оплатить поглощаемые компании
Нередко рост организации происходит за счёт покупки конкурирующих фирм или более мелких, но интересных компаний. При этом, оплата поглощения производится не только деньгами, но и акциями основной организации

Такой подход используется и при найме квалифицированного персонала – им предлагают в качестве компенсации, как денежные средства, так и акции
Повышается узнаваемость
IPO является большим событием, привлекающим внимание общественности и прессы. Привлечь такое внимание маркетингом и PR намного труднее. Кроме этого, попасть в листинг самых крупных бирж мира очень престижно

Кроме этого, попасть в листинг самых крупных бирж мира очень престижно

Топ надежных IPO брокеров

Взяв за основу открытую информацию, официальные ресурсы компаний и отзывы инвесторов, мы собрали список наиболее популярных российских и зарубежных брокеров, подходящих для участия в IPO.

Фридом Финанс

Российская инвестиционная компания, ведущая банковскую, брокерскую, депозитарную и дилерскую деятельность. Имеет выход на американский фондовый рынок. Для открытия брокерского счета инвестору понадобится минимум 2 тыс. долларов. «Период тишины» у этого брокера длится 93 дня.

Тинькофф Инвестиции

Для участия в IPO через этого брокера требуется статус квалифицированного инвестора и минимум $ 5000. При этом если актив инвестора менее 3 млн. рублей, имеющиеся бумаги можно продавать в любое время. Для таких клиентов период lock-up отсутствует.

ВТБ

Финансовая компания с хорошей репутацией и богатым опытом, готовая предложить инвесторам достаточное количество сделок IPO. Ограничения: сумма входа не менее 50 тыс. долларов или 300 тыс. рублей, статус квалифицированного инвестора для работы с иностранными бумагами.

Финам

Брокер № 1 в России с выходом на рынки РФ и США. Предлагает сравнительно низкий порог входа и не устанавливает для инвесторов «период тишины».

Атон

Инвестиционная группа со штаб-квартирой в Москве, осуществляющая деятельность с 90-х годов. Предоставляет доступ к американским IPO, а также к IPO на бирже Гонконга.

Финам

Финам – старейший брокер на российском рынке, работает с 1990 г. Для получения доступа на рынок первичных размещений инвестор должен получить статус квалифицированного.

Условия

1. Минимальный порог входа – 1 000 $.
2. Комиссия за покупку – 5 %.
3. Комиссия при продаже – 0,3 %.
4. Нет локап-периода.
5. Выход на рынок первичных размещений проводит через зарубежную “дочку” Just2Trade.

Технически клиент имеет право продавать акции до завершения локап-периода, но Финам честно предупреждает, что не рекомендует этого делать. Грозит, что в дальнейшем может отказать в приглашении к участию в IPO.

На сайте есть вся необходимая информация об условиях обслуживания и предстоящих размещениях. В календаре IPO у компаний, который прошли аналитический отбор специалистов Финам, есть пометка “Доступно через Финам”. По каждому размещению есть карточка с общим описанием, проспектом эмиссии. А в рекомендованных сделках – еще и исследование аналитиков Финам.

Плюсы и минусы

• небольшой порог входа;
• отсутствие локап-периода (возможность отказа в дальнейшем доступе к размещениям этот плюс практически превращается в минус);
• наличие лицензии ЦБ РФ;
• хорошая информационная наполненность сайта.

• необходимость получать статус квалифицированного инвестора;
• довольно высокая плата за сделку;
• небольшой ассортимент.

Лучшие брокеры. Брокер Тинькофф Инвестиции — плюсы, минусы

В 2020 г. произошел резкий рывок открытия брокерских счётов физических лицами. В этой гонке Тинькофф сильно преуспел. Конечно, у большинства новых инвесторов Тинькофф мизерные, поэтому по обороту он всё ещё сильно отстаёт от лидеров: Финама и БКС.

Нельзя назвать Тинькофф каким-то выдающимся брокером. Просто он сделал простой и понятный интерфейс и упростил процедуру открытия счёта. Также он долгое время проводил специальное предложение: «акция до 20 тыс. рублей в подарок», чем привлекал новых клиентов. По факту самый большой подарок, который мне известен это акция Яндекса. На тот момент стоила 2900 руб. Большинству давали подарок от 1000 до 1700 руб. Что тоже неплохо, тем более, что другие брокеры ничего не давали. На момент осени 2020 г. этой акции уже нет.

Как выглядит приложение Тинькофф Инвестиции:

Можно посмотреть прибыль за всё время:

Распределение по компаниям:

График торгов (неудобно представлен):

История дивидендов:

Краткая информация по компаниям и текущие мультипликаторы:

Удобный интерфейс инвестиционного портфеля:

На 2021 г. у Тинькофф доступно три тарифа:

1. Тариф «Инвестор» 0,3% от оборота без депозитарного обслуживания;
2. Тариф «Трейдер» 0,05% от оборота, плюс 290 руб. депозитарный сбор или сумма от 2 млн на брокерском счёте;
3. Тариф «Профессионал» 0,025% от оборота, обслуживание 1000 рублей при сумме от 2 до 3 млн, 3000 рублей при сумме менее 2 млн. Бесплатно при сумме от 3 млн;

• Терминал позволяет максимально просто купить акции, облигации, валюту;
• Есть маржинальная торговля;
• Доступ к американским акциям, торгуемым на Санкт-Петербургской бирже;
• Удобный способ просмотреть пропорции инвестиционного портфеля;
• Есть возможность покупать валюту по 1 единице (доллары, франки, евро);
• Нету понятия Т+2 у акций и Т+1 у облигаций. Поэтому можно сразу продать акции и купить облигации;
• Без комиссии можно торговать ETF фондами от Тинькофф (TIPO, TRUR, TSPX, TBIO, TGLD, TEUR, TUSD, TECH);

• Высокие комиссии;
• Не подойдёт для профессиональной торговли;
• Плохое представление графиков цены не позволяет проводить технический анализ;
• Обязательно надо иметь дебетовую карту Тинькофф. При сумме менее 50 тыс. рублей суммарно на всех счётах берётся комиссия за обслуживание карты 100 руб;
• Техническая поддержка низкого уровня, могут помочь только по тарифам;
• Нет возможности открыть несколько брокерских счётов;
• Плохо показывается история сделок;
• Одна из самых дорогих маржинальных торговлей на рынке;
• Некоторые торговые инструменты отсутствует в списке торгов (это касается нескольких ETF и облигаций);
• Бывают ошибки при расчёте комиссий. Например, двойное списание. Пока им не напишешь об ошибке, они ничего возвращать не собираются. Поэтому нужно контролировать;
• Нет доступа к фьючерсам, опционам;

Брокер Тинькофф — отзывы и обзор;

Как купить акции до выхода на IPO

Рис.

Соответственно, руководство эмитента подходит к этому шагу ответственно, подогревая интерес инвесторов к своему детищу.

1. Список IPO и объём размещения российских компаний в период с 2007 по 2022 гг. Стоит отметить, что IPO может провести акционерное общество открытого типа, так как закрытое акционерное общество юридически не может взять и продать часть своих акций сторонним инвесторам. Если же компания вообще не является акционерным обществом, то о проведении IPO в принципе не может быть речи – при подобной организационно-правовой форме ведения бизнеса эмиссия ценных бумаг не проводится.

Какого брокера выбрать

Недавно нашумевшая новость о грядущем IPO Иви, пробудила в российских инвесторах желание выходить на биржевые рынки

В выборе брокера для решения этой задачи стоит принимать во внимание не только размер комиссий (это довольно весомый фактор, но не говорящий за надежность работы). Когда я нахожусь перед задачей найти посредника для торговли на бирже, то учитываю такие аспекты:

1. Срок на рынке.
2. Репутация — отзывы инвесторов говорят о многом, и дают возможность понять, насколько хорошая или плохая репутация.
3. Доступность информации, и интересно то, что обязанность публиковать финансовые отчеты прописана в законодательной базе РФ.
4. Список предлагаемых инструментов, какие предложены рынки и бумаги.
5. Наличие лицензии Центрального банка или же аналогичного органа страны, где брокер зарегистрирован.

 
Принципиальный аспект: насколько удобно и практично приложение для торговли, сможет ли с ним работать новичок или уже профессиональный трейдер.

Как проходит IPO компании?

1. Процедура размещения на бирже далеко не самая простая. Для начала компания, которая хочет выйти  на биржу, нанимает так называемых андеррайтеров. Это инвестиционный банк/банки, которые будут заниматься проведением IPO. Как правило, андеррайтеры нужны. Но есть исключения. Допустим, Google размещалась без андеррайтеров. Но на то это и Google, чтобы быть исключением.
2. Между представителями андеррайтера и компании проходят переговоры и утверждаются все необходимые моменты. Определяется цена акций компании, их тип, размер средств, которые необходимо привлечь.  И уже после того как все эти детали оговорены, андеррайтер подаёт меморандум в регулирующий орган.

В США это комиссия по ценным бумагам и биржам, она же SEC. В меморандуме указаны все финансовые подробности работы компании:

• информация о руководстве
• юридические данные
• цель привлечения средств

В данном документе содержится вся подноготная компании. Регулирующий орган анализирует эту информацию. Если ему нужно, он запрашивает какую-то дополнительную информацию, вносит правки и коррективы. Уже после того как информация проверена, андеррайтер начинает готовить компанию непосредственно к выходу на биржу.

Зачем андеррайтеры вообще в это вписываются? Их выгода заключается в том, что они могут купить акции до IPO с очень хорошим дисконтом, со скидкой по хорошей цене. И если компания перспективна, то андеррайтеры могут буквально драться за проведение такого IPO. В целом, конечно, процесс сложный, процесс дорогой. Далеко не каждой компании это требуется.

Глоссарий для новичка: что такое ИИС и зачем он нужен

Ответы на некоторые вопросы по индивидуальному инвестиционному счету.

Как работает

Инвестор размещает денежные средства (только рубли) на специальном инвестиционном счете у брокера, который предоставляет такую услугу. Далее ведет активные спекуляции на бирже или инвестирует на долгосрочный период. По результатам своих инвестиций (спекуляций) имеет право на два вида налоговых вычетов. Их он выбирает сам — каким воспользоваться. Подробнее — ниже.

httpv://www.youtube.com/watch?v=embed/zKkgnJLil1s

Срок действия

Не менее 3-х лет

Обратите внимание, с какого момента идет отсчет у вашего брокера. Сбербанк отсчитывает срок с момента поступления денег на ИИС

У других брокеров есть более лояльный подход. С момента оформления и фактического открытия инвестиционного счета. Три года — минимальный срок, при этом действующее законодательство на начало 2020 года не оговаривает максимальный срок.

Какая максимальная и минимальная сумма пополнения ИИС

Максимальная сумма для внесения на ИИС составляет 1 миллион рублей в течение года. То есть каждый год инвестор может вносить на свой инвестиционный счет у брокера максимум по 1 млн. руб. За 5 лет максимально 5 млн. руб., за 7 — 7 млн. руб. и т. д.

Минимальная сумма не установлена законом об ИИС. Она диктуется только условиями тарифных планов брокера. Советую рассматривать сумму не менее 100 тысяч рублей на инвестиционный счет. При таком раскладе комиссии брокера не будут давить на основной счет, отнимая существенную часть дохода.

httpv://www.youtube.com/watch?v=embed/2nufZlCRTMU

Сколько можно открыть счетов

Только один. Инвестор имеет право перенести режим ИИС другому брокеру. В таком случае после открытия ИИС у другого брокера предыдущий счет должен быть закрыт в течение 30 дней. В противном случае — нарушение закона. При процедуре открытия ИИС у любого брокера в анкете следует вопрос о наличии инвестиционного счета у другого участника профессионального рынка.

Можно ли вывести деньги досрочно

Да, можно. Но если вы получили уже налоговый вычет (в первую очередь касается вычета первого типа) — деньги необходимо вернуть государству. Так как брокер в России по умолчанию является налоговым агентом, он удержит сумму из выводимых средств. И/Или передаст сведения в налоговую инспекцию. Не касается случая, когда клиент открывает ИИС у другого брокера, а текущий закрывает.

Сколько можно заработать

Все зависит от торговых стратегии и допустимых инвестором рисков. Чем выше риски, тем больше можно заработать. Для оценки рекомендую воспользоваться результатами работы паевых фондов из списка топов:

УК Сбербанк управление активами. В верхнем меню выбрать «Биржевые фонды».

ВТБ Капитал управление инвестициями. Меню «Продукты и услуги/Биржевые фонды».

Указанные биржевые фонды доступны для включения в ИИС. По каждому из них есть информация об изменении цены пая с момента старта. Многие открывают ИИС для консервативных вложений. Очень популярны ОФЗ в силу надежности. Выбрать и посмотреть доходность можно на специализированном финансовом портале RUSBONDS.

ИИС или брокерский счет: что лучше

Для целей долгосрочного инвестирования на срок не менее 3-х лет ИИС имеет преимущества по налоговым льготам по сравнению с обычным счетом у брокера.

Плюсы ИИС обусловлены факторами:

• если вы инвестируете рублевые средства;
• консервативный подход в инвестициях;
• предлагаемый набор инструментов вас устраивает.

На стандартном счете у брокера нет таких ограничений, как на ИИС. Условия обусловлены только тарифными планами и регламентом предоставления услуг конкретного брокера. Но нет налоговых льгот.

Формально — краткосрочным спекулянтам, которые постоянно выводят деньги с торгового счета, больше подойдет обычный счет, долгосрочным инвесторам — ИИС. В остальном выбор за вами.

Да, это возможно. В случае переноса необходимо закрыть ИИС у предыдущего брокера в течение 30 дней с момента открытия нового индивидуального счета.

Тинькофф

Сайт – tinkoff.ru/invest.

Тинькофф Инвестиции позволяет участвовать в IPO только квалифицированным инвесторам с брокерским счетом на тарифе «Премиум».

Основные условия:

• Минимальный депозит – 5 тысяч долларов.
• Комиссия за покупку – 2 % от суммы сделки.
• Комиссия за продажу – 0,25 % от суммы.
• Комиссия за обслуживание счета при небольшой сумме капитала – 3 000 рублей в месяц. Если сумма депозита более 1 млн рублей, комиссия составит 990 рублей. Если более 5 млн – обслуживание бесплатно.
• Локап-периода нет, но за раннюю продажу придется заплатить 0,25 % от суммы сделки.

Основные преимущества инвестиций в IPO

Для инвестирования в акции на IPO свойственны весьма привлекательные преимущества. Основные плюсы такие:

• отсутствует необходимость в активных действиях на фондовом рынке. Успешность вклада во многом обуславливается потенциалом компании, бумаги которой приобретаются на стадии первичного публичного предложения;
• можно через интернет инвестировать в IPO, имея на балансе 50-70 долларов. При самостоятельной работе требуется существенно больший капитал, но бывает достаточной сумма от $10 000;
• доступность – сейчас приличное количество дилинговых центров предоставляют выход на платформы, организующие проведение IPO компаний. Некоторые вкладчики в интернете одновременно работают через разных брокеров – United Traders, Финам, Exante и др.;
• умеренно низкие комиссии по сравнению с прочими вариантами онлайн-инвестирования. Средняя ставка 1,5-3% от вкладываемой суммы, хотя некоторые модели IPO имеют полный комплект комиссий;
• есть минимум 3 схемы участия в первичных продажах ценных бумаг – доверительное управление, самостоятельные сделки на платформе и операции через брокера

Торговые условия

После того, как вы убедились в наличии необходимых лицензий, надежности и хорошей репутации брокера, нужно оценить торговые условия

Ниже рассмотрим наиболее значимые условия торговли, на которые следует обратить внимание. Исходя из ваших торговых предпочтений, нужно будет определиться, какие из торговых условий будут лично для вас иметь решающее значение

Ввод/вывод средств

Перед началом работы нужно ознакомиться с условиями ввода/вывода средств на торговый счет. На официальном сайте брокерской компании должна быть представлена подробная информация, с какими банками и платежными системами она работает. Там же указаны размеры комиссии за ввод/вывод, в какой валюте можно перечислять средства, есть ли конвертация валют.

Спреды, комиссии, плечо

В серьезной брокерской компании обычно представлено несколько видов торговых счетов, у которых могут немного отличаться спреды, комиссии, валюта счета. Нужно внимательно ознакомиться с условиями каждого из этих торговых счетов и выбрать тот, который подходит именно для вашего стиля торговли. Спреды и комиссии не должны быть значительно больше, чем в среднем по рынку, также полезной опцией является возможность самостоятельно выбрать величину торгового плеча.

Минимальный депозит, валюта счета

Для начинающих трейдеров важным аспектом может стать величина минимального депозита. Некоторые крупные западные брокеры не любят возиться с «мелочевкой» и выставляют довольно высокие пороги входа для торговли через них. Поэтому нужно убедиться, что вам подходят минимальные требования брокера к депозиту, уточнить, в какой валюте вы сможете открыть торговый счет.

Доступные финансовые инструменты

Нужно проверить, что брокерская компания предоставляет для торговли те финансовые инструменты, с которыми вы планируете работать. На мой взгляд, чем больше финансовых инструментов в компании представлено, тем лучше. Это дает возможность выбора, например, если нет подходящей торговой ситуации на валютных парах, можно переключиться на другие рынки: нефть, золото, акции, ETF и так далее.

Торговые платформы

Хороший брокер, как правило, предоставляет на выбор трейдера несколько различных торговых платформ, среди них могут быть и терминалы его собственной разработки. Нужно выбрать наиболее подходящую и удобную для вас торговую платформу, или даже не одну. Если вы пользуетесь мобильным трейдингом, убедитесь, что доступны специальные мобильные приложения для торговли.

Календарь IPO. Как им пользоваться?

Даже в условиях кризиса появляются новые IPO предложения. Учитывая огромные перспективы инвестирования в компании, которые кризис выводит в лидеры отрасли, интерес к участию в первичном размещении активов огромен.

Сориентироваться в информации о появлении на бирже новых акций, наметить стратегию, выбрать перспективный объект для инвестирования – позволяет календарь IPO. Он составляется на основании информации, которая предоставляется фондовыми биржами.

Календарь IPO, расписывающий все ожидаемые на бирже появления новичков, дает возможность получить необходимые сведения относительно перспективности компании, ее специфики. Изучить имеющиеся IPO отзывы, проанализировать оценки экспертов. Даже спрогнозировать минимальную или максимально возможную стоимость активов.

Используя календарь IPO, инвестор видит: наименование компании, планирующей первичное размещение; дату выхода на биржу; диапазон цен.

БКС Брокер тарифы для физических лиц

Для физических лиц предлагается несколько типов счетов с соответствующими тарифами:

Тариф инвестор

Подойдет инвесторам-новичкам, работающим с оборотами до 500 000 руб. в месяц. Комиссия брокера 0,1% от операций. Условия применения:

• мобильное приложение бесплатно,
• терминал quik бесплатно при остатке на счете от 30000 рублей,
• вывод средств в рублях без комиссии,
• снятие в валюте на сторонний банк по действующим тарифам: usd — 15$, eur — 30, юань — 30 юаней.

Тариф трейдер

Ориентирован на клиентов, которые планируют вести активную торговлю на разных площадках. Минимальный депозит 30 000 рублей, но для достижения оптимальных комиссий брокера рекомендуемый депозит от 5 млн. рублей. Имеется фиксированная комиссия за обслуживание счета 199 руб./месяц оплачивается только при наличии операций.

Комиссия брокера плавающая, зависит от объема торговли. При объеме до 1 млн. руб. в день — 0,05%. Далее, при увеличении торгового объема, комиссии снижаются согласно тарифной сетке.

Мобильный QUIK — бесплатно, для ПК бесплатно с депозитом от 30 000 рублей.

Тариф инвестор про

Подойдет для клиентов с депозитом от 900 000 рублей. Фиксированное вознаграждение — 299 руб./мес. также оплачивается только при наличии сделок. Привязка комиссии брокера идет не к торговому обороту, а к суммарной сумме всех активов. Чем выше депозит, тем ниже комиссии. Рекомендую этот тип счета для людей с капиталом от 10 млн рублей. Quik для ПК бесплатно с депозитом от 30 тыс. руб.

Тариф трейдер про

Создан для опытных трейдеров. Схож с тарифом трейдер, но для профессионалов с высокими депозитами. Фиксированное вознаграждение — 299 руб./мес. аналогично оплачивается при наличии хотя бы 1 сделки. Рекомендуемый депозит от 15 млн. рублей. Условия предоставления терминала quik — аналогичны вышеописанным тарифам. Комиссия при достижении оборота от 1 млн. руб./день составляет 0,045%. Далее снижается.

Для каждого тарифа доступны биржи:

• Санкт Петербургская и ММВБ,
• Валютный,
• Мировые площадки.

Как выбрать брокера для участия в IPO

В нашей стране на IPO выходит крайне мало компаний – 1-2 эмитента в год. История даже помнит периоды, когда не было ни одного первичного размещения.

На американском рынке все иначе – за год на биржу могут выходить сотни компаний. Именно поэтому отечественные инвесторы вынуждены искать посредника, который предоставит возможность выхода на зарубежный рынок.

Какими критериями стоит руководствоваться при выборе брокера помимо наличия доступа к иностранным площадкам:

• Надежность. Ее обеспечивает лицензия, выданная Центробанком РФ.
• Требование статуса. Далеко не все посредники предоставляют возможность принять участие в первичном размещении без статуса квалифицированного инвестора.
• Минимальный размер депозита. Есть брокеры, которые допускают к IPO только при наличии на счете крупной суммы, вплоть до 300 тысяч долларов.
• Число предлагаемых IPO. К примеру, может случиться так, что посредник дает выход только на азиатские биржи, где первичных размещений будет 1-2 за год. При таких условиях инвестор откроет счет, пополнит баланс, а инвестировать будет не во что.
• Наличие lock-up периода. Это ограничительный период, в течение которого нельзя продавать акции. Одни посредники не устанавливают такой период, другие позволяют реализовать свои активы до положенного срока, но за определенную плату.
• Комиссии. Помимо сбора за обход локап-периода некоторые посредники берут комиссию с прибыли.
• Техподдержка. Поскольку IPO все-таки является не самым привычным инструментом, обратная связь от менеджеров очень важна. Отзывы о том, насколько оперативно тот или иной брокер реагирует на запросы своих клиентов, можно почитать, к примеру, на ресурсе Банки ру.

Ниже мы рассмотрим 5 посредников, которые позволяют российским инвесторам принимать участие в первичных размещениях акций.

Тарифы брокерских площадок для начинающих

А теперь поговорим о тарифах, потому что это очень важный и недооценённый фактор для долгосрочных инвесторов. На комиссиях на длинном горизонте можно потерять намного больше денег, чем вы можете себе представить.

Начнем с Тинькофф

Тарифы довольно слабое место этого брокера, потому что для долгосрочных инвесторов их нельзя назвать дешевыми.

Комиссии за сделки 0,3%, ежемесячной платы за обслуживание больше нет, но всё равно не дёшево.

Небольшой бонус, если на брокерском счете от 50000 руб. обслуживание карты Тинькофф Black будет бесплатно.

Перейдем к тарифам Сбера для ленивых инвесторов

Есть тариф “Самостоятельный” и именно его рекомендую выбирать. Комиссия за сделки 0,06% и обслуживание счёта бесплатно.

Обратите внимание!
Обязательно проверьте в приложении, какой тариф стоит по умолчанию. Часто Сбер выставляет другой менее выгодный тариф.

Тарифы ВТБ

ВТБ есть тариф, который называется мой онлайн и по нему комиссия за сделки составит всего лишь 0,05% от суммы сделок, обслуживание счёта также бесплатно плюс биржа возьмет 0,01% и того 0,06%.

Заключение

Вокруг фондового рынка существует некий ореол легких и быстрых денег: пришел, увидел, победил. На практике же оказывается все совсем не так. Уоррен Баффет говорил “9 женщин не смогут родить ребёнка за 1 месяц”. Успешные инвестиции, как правило, долгосрочные, поэтому ждать денежный дождь спустя пару месяцев после вложений не стоит.

Грамотное инвестирование

В заключение поделимся еще парой рекомендаций, как грамотно инвестировать:

• Поставьте четкие финансовые цели: когда, сколько и в какой валюте вы заработаете.
• Не собирайте “зоопарк” из активов. Диверсификация портфеля несомненно нужна, но каждый актив должен быть добавлен с конкретной целью. И все вместе они должны вписываться в общую инвестиционную стратегию.
• Не гонитесь за высокой доходностью. Многие из якобы высокодоходных инвестиций чаще всего не заканчиваются не хэппи эндом. Конечно связь между риском и доходностью присутствует всегда, и иногда риск оправдан. Но если компания предлагает заоблачную доходность при полном отсутствии рисков, тут явно что-то не так.
• Не нужно ориентироваться на доходность актива в прошлом: если был рост в прошлом году, значит будет и в этом. Однако на практике эти цифры могут значительно отличаться.
• Помните, что лучшего времени для инвестиций нет. Никто не способен точно предсказать глобальный разворот рынка, а даже если может, то не скажет, в какой день это произойдет. Выжидать идеальное время для инвестиций можно долго, но, как известно, под лежачий камень вода не течет.
• И классическое: инвестируйте только личный капитал.